<<
>>

Статья 73. Особенности обращения взыскания на денежные средства и ценные бумаги профессионального участника рынка ценных бумаг и его клиентов

Комментарий к статье 73

1. Комментируемая статья устанавливает ограничения в отношении возможности обращения взыскания на денежные средства и ценные бумаги профессионального участника рынка ценных бумаг и его клиентов.

Фактически она не содержит процедурных моментов, а лишь закрепляет перечень имущества, на которое не может быть обращено взыскание по долгам профессионального участника рынка ценных бумаг.

Под профессиональными участниками рынка ценных бумаг понимаются юридические лица, которые осуществляют виды деятельности, указанные в гл.

2 Закона о рынке ценных бумаг. К данным видам деятельности относятся:

- брокерская деятельность - совершение гражданско-правовых сделок с ценными бумагами и (или) по заключению договоров, являющихся производными финансовыми инструментами , по поручению клиента от имени и за счет клиента (в том числе эмитента эмиссионных ценных бумаг при их размещении) или от своего имени и за счет клиента на основании возмездных договоров с клиентом (ст. 3 Закона о рынке ценных бумаг);

--------------------------------

Положение о видах производных финансовых инструментов утверждено Приказом Федеральной службы по финансовым рынкам от 4 марта 2010 г. N 10-13/пз-н.

- дилерская деятельность - совершение сделок купли-продажи ценных бумаг от своего имени и за свой счет путем публичного объявления цен покупки и (или) продажи определенных ценных бумаг с обязательством покупки и (или) продажи этих ценных бумаг по объявленным лицом, осуществляющим такую деятельность, ценам (ст. 4 Закона о рынке ценных бумаг);

- деятельность по управлению ценными бумагами - деятельность по доверительному управлению ценными бумагами, денежными средствами, предназначенными для совершения сделок с ценными бумагами и (или) заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами (ст. 5 Закона о рынке ценных бумаг);

- деятельность по определению взаимных обязательств (клиринг) - деятельность по определению взаимных обязательств (сбор, сверка, корректировка информации по сделкам с ценными бумагами и подготовка бухгалтерских документов по ним) и их зачету по поставкам ценных бумаг и расчетам по ним (ст. 6 Закона о рынке ценных бумаг);

- депозитарная деятельность - оказание услуг по хранению сертификатов ценных бумаг и (или) учету и переходу прав на ценные бумаги (ст. 7 Закона о рынке ценных бумаг);

- деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг - сбор, фиксация, обработка, хранение данных, составляющих реестр владельцев ценных бумаг, и представление информации из реестра владельцев ценных бумаг (ст. 8 Закона о рынке ценных бумаг);

- деятельность по организации торговли на рынке ценных бумаг - предоставление услуг, непосредственно способствующих заключению гражданско-правовых сделок с ценными бумагами между участниками рынка ценных бумаг (ст. 9 Закона о рынке ценных бумаг).

Специфика деятельности профессионального участника рынка ценных бумаг такова, что в его владении зачастую оказываются как денежные средства, так и ценные бумаги, принадлежащие его клиентам. Для того чтобы взыскание не обращалось на денежные средства и ценные бумаги, находящиеся у должника - профессионального участника рынка ценных бумаг, но ему не принадлежащие, введена комментируемая статья.

2. На отдельном банковском счете (счетах) должны находиться денежные средства:

- клиентов брокеров, переданные ими брокеру для совершения сделок с ценными бумагами и (или) заключения договоров, являющихся производными финансовыми инструментами, а также денежные средства, полученные по таким сделкам и (или) таким договорам, которые совершены (заключены) брокером на основании договоров с клиентами (специальный брокерский счет) (ч.

3 ст. 3 Закона о рынке ценных бумаг);

- депонентов, получаемые в качестве доходов по ценным бумагам и иных причитающихся владельцам ценных бумаг выплат в тех случаях, когда депозитарий оказывает депоненту соответствующие услуги (специальный депозитарный счет) (абз. 14 ст. 7 Закона о рынке ценных бумаг).

Иных разновидностей отдельных банковских счетов, на которых могли бы находиться денежные средства клиентов профессиональных участников рынка ценных бумаг, Законом не предусмотрено. Следовательно, можно сделать вывод, что ч. 1 комментируемой статьи распространяется на случаи обращения взыскания на денежные средства профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих брокерскую либо депозитарную деятельность.

3. Лицевые счета открываются реестродержателями для удостоверения прав владельцев на эмиссионные ценные бумаги бездокументарной формы выпуска в системе ведения реестра (ст. 8 Закона о рынке ценных бумаг).

Счета депо открываются депозитариями, а договор о счете депо представляет собой договор между депозитарием и депонентом, регулирующий их отношения в процессе депозитарной деятельности (ч. 4 ст. 7 Закона о рынке ценных бумаг).

На перечисленных лицевых счетах и счетах депо учитываются только ценные бумаги, принадлежащие соответственно владельцам эмиссионных ценных бумаг и депонентам. Таким образом, речь в ч. 2 комментируемой статьи идет исключительно о случаях обращения взыскания на имущество профессиональных участников рынка ценных бумаг, осуществляющих деятельность по ведению реестра владельцев ценных бумаг либо депозитарную деятельность.

4. Часть 3 ст. 73 ФЗИП регулирует отношения, возникающие в связи с обращением взыскания на имущество управляющей компании паевого инвестиционного фонда.

В соответствии со ст. 10 Федерального закона от 29 ноября 2001 г. N 156-ФЗ "Об инвестиционных фондах" паевой инвестиционный фонд - обособленный имущественный комплекс, состоящий из имущества, переданного в доверительное управление управляющей компании учредителем (учредителями) доверительного управления с условием объединения этого имущества с имуществом иных учредителей доверительного управления, и из имущества, полученного в процессе такого управления, доля в праве собственности на которое удостоверяется ценной бумагой, выдаваемой управляющей компанией.

Управляющая компания осуществляет доверительное управление паевым инвестиционным фондом путем совершения любых юридических и фактических действий в отношении составляющего его имущества, а также реализует все права, удостоверенные ценными бумагами, составляющими паевой инвестиционный фонд, включая право голоса по голосующим ценным бумагам.

Присоединение к договору доверительного управления паевым инвестиционным фондом осуществляется путем приобретения инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда (далее - инвестиционный пай), выдаваемых управляющей компанией, осуществляющей доверительное управление этим паевым инвестиционным фондом. Сам по себе инвестиционный пай является именной ценной бумагой, удостоверяющей долю его владельца в праве собственности на имущество, составляющее паевой инвестиционный фонд, право требовать от управляющей компании надлежащего доверительного управления паевым инвестиционным фондом, право на получение денежной компенсации при прекращении договора доверительного управления паевым инвестиционным фондом со всеми владельцами инвестиционных паев этого паевого инвестиционного фонда (прекращении паевого инвестиционного фонда).

Следует отметить, что терминология, применяемая в ч. 3 комментируемой статьи, не вполне совпадает с терминологией, принятой в Федеральном законе "Об инвестиционных фондах". Так, в соответствии с положениями ст. 13.2 данного Закона денежные средства, переданные в оплату инвестиционных паев паевого инвестиционного фонда при его формировании, должны поступать на транзитный счет, открытый для формирования этого паевого инвестиционного фонда, бездокументарные ценные бумаги - на отдельный счет депо, открытый в специализированном депозитарии этого фонда (далее - транзитный счет депо), документарные ценные бумаги передаются на хранение в указанный специализированный депозитарий. На имущество, переданное в оплату инвестиционных паев, в том числе находящееся на транзитном счете (транзитном счете депо), не может быть обращено взыскание по долгам управляющей компании или специализированного депозитария.

Об открытии отдельных банковских счетов и (или) счетов депо для хранения денежных средств и (или) ценных бумаг лиц, подавших заявку на приобретение инвестиционных паев, но еще не приобретших эти паи, ничего не говорится.

<< | >>
Источник: В.В. ЯРКОВ. КОММЕНТАРИЙ К ФЕДЕРАЛЬНОМУ ЗАКОНУ "ОБ ИСПОЛНИТЕЛЬНОМ ПРОИЗВОДСТВЕ". 0000

Еще по теме Статья 73. Особенности обращения взыскания на денежные средства и ценные бумаги профессионального участника рынка ценных бумаг и его клиентов:

  1. Статья 73. Особенности обращения взыскания на денежные средства и ценные бумаги профессионального участника рынка ценных бумаг и его клиентов
  2. § 6. Понятие профессиональных участников рынка ценных бумаг и особенности процедур их банкротства
  3. Статья 73.1. Особенности обращения взыскания на эмиссионные ценные бумаги должника
  4. Статья 8.1. Исполнение требований судебных актов эмитентами и профессиональными участниками рынка ценных бумаг
  5. Банки - профессиональные участники рынка корпоративных ценных бумаг
  6. Уведомление субъектов обращения взыскания на ценные бумаги
  7. Порядок обращения взыскания на ценные бумаги должника
  8. Тема 1. ОСНОВНЫЕ ПОНЯТИЯ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ И СОСТАВ ЕГО УЧАСТНИКОВ
  9. 4.3. УЧАСТНИКИ РЫНКА ЦЕННЫХ БУМАГ.
  10. 1.1.Участники рынка ценных бумаг
  11. Рынок ценных бумаг как часть финансового рынка. Место рынка ценных бумаг в общей системе финансов
  12. Общие положения при обращении взыскания на ценные бумаги